蒙牛乳业(02319.HK)

蒙牛乳业暴涨10%领涨蓝筹 国君看好惟只给0.5%升幅

时间:20-08-28 11:10    来源:新浪

蒙牛乳业(02319)涨幅扩大至10%,报价39.1港元,领涨蓝筹,公司持有人净利下降42%,富瑞相信下半年业务复苏持续,重申其买入评级,目标价43.6港元。

中国蒙牛乳业有限公司(下称“蒙牛”)发布了其上半年的“成绩单”。据蒙牛中期业报,截止2020年6月30日,其录得营收375.3亿元人民币(单位下同),较去年同期398.6亿元下降5.8%,其公司拥有人应占利润为12.1亿元,同比下降41.7%。

富瑞发表研究报告指,蒙牛乳业(2319.HK)上半年纯利跌42%,自身业务收入按年增长9.4%,较其早前所发的盈警为佳,公司上半年业绩优于预期,该行相信下半年业务复苏持续,重申其买入评级,目标价43.6港元。

国泰君安表示,二季度强劲复苏,下半年维持复苏趋势 :自四月份以来,随着新冠疫情逐渐缓和,公司整体业务恢复良好,并逐步改善,第二季度可比业务的收入较去年同期增长19.2%,经营利润率同比提升2.7个百分点至6.7%,所有人应占利润较去年同期增长86.2%。管理层指引下半年实现低双位数增长。

根据彭博,公司27日现价为35.6港元,2020/21年市场预计每股基本盈利为0.847/1.270元人民币,20/21市场预计市盈率为37.30x/24.88x。若以市场平均目标价35.79港元计算,潜在上升空间为0.5%。建议买入/持平/卖出的分析员人数为27/4/2。